投資心理學的學術研究者，總結出一些人們在投資決策時常見的心理偏誤，即投資者不完全是理性的。我們的投資決策會受到外在環境、內在心理偏誤、個人特質以及投資習性所影響。
就連專業交易者的行動也 “很容易”就被所謂的投資心魔所控制，難免也會偶爾出現一些心理引起的錯誤，更何況是不曾受過投資心理教育訓練的業餘散戶！不論你是低風險投資者或高風險投機者、不論你是交易長線或短線、不論你的資金大或資金小，就會被投資心理所擾，差別是能不能正確地拿回主控權。
投機股市，難免要類比賭大小，理論上，應該接近五五波，而擁有優勢交易系統者也許能達到七成的設計贏面，只要若不是某人特別倒霉或生不逢時，就是由於投資心魔，以致不論交易系統的好壞，結果都是一樣，輸家一枚。
幹老師現在，不是要求大家消除心魔，因為真的很難克服與消除，那應該是留給短線投機者的修煉；而是聽懂內心，與投資心魔共舞，達到計劃與行動一致的和諧狀態，這應該才是長線投資者比較容易做到的妥協。因此，我們(投資者)應該透過辨識投資過程中的心魔，去了解心魔所帶給我們的訊息及意涵。往後就能察覺投資心魔的出現，透過練習理性思考，再給自己一點時間來消化心魔所傳達的訊息。最後，以理性的行動來落實到我們的投資，類似古人智慧“三思而後行”。如此，經過長時間及多次的練習，最終，就會內化成本能，更短的時間做出正確的動作。
光
是三思也不行，因為沒有知識，就算思破腦袋，都不認得原來內心正在左右我們決策的就是投資心魔。所以，我們就要和投資心魔交朋友，去認識他們，不時問候一
下投資心魔。對於投資老手，假若投資心魔曾經襲擊你，請不要憤怒、不要抱怨、不要懊惱，更不要與投資心魔為敵，也不要因逃避而錯過辨識投資心魔的機會。因
為在不理智的狀態時，投資心魔又會一次一次更容易地擊敗你，直到你麻木或遠離投資市場，哦不，沒那麼簡單，年邁時想起投資，可能還是很受傷滴。
以下，就分別引述幹老師挑選15個最常見的投資心魔，即學術來說“投資偏誤”。
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第1個是最多人會犯而不得不知曉的處置效應(Disposition
effect)。一般人在面對浮盈與浮虧時，會呈現不同的風險態度，面臨浮盈時是風險規避的，面臨浮虧時是追求風險的。即白話來說，投機者在處理股票時，會傾向於“快速平倉獲利、繼續抱浮損單” (Sell
winners too early and ride loser too long)。
其中，就是因為不想賠錢後悔的心理(Avoiding Regret)及損失規避(Loss aversion)，對於賠錢的股票，死抱著不賣，反而結果是小賺大賠，嚴重者就可能是那麼的幾筆嚴重虧損，就毀掉多年乃至畢生的獲利筆數。
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第2個是易得性偏誤(Availability bias)。有句股市名言，“股市沒有專家只有贏家和輸家”，但就是九成散戶正在犯的錯誤，盲目追逐 “所謂的”專家。
請讀者回想及檢視一下自己的交易歷程，是否樂於到處打聽和尋找明牌，看報紙看雜誌期刊、聽專家講座股評、加入會員群組、看股市頻道、看機構對個股的評級及報告，不經系統性地分析，並據此作為買賣依據，就是已經陷入易得性偏誤的泥沼。
易得性偏誤之所以容易犯，因為人性都喜歡走捷徑，不願意深入思考。患者會一直在改“惡”循環難以自拔，他們會認為他在改善，事實當然不是。他們認為中小型股有主力眷顧才會飆漲，下一隻10倍黑馬股就要打聽到了，他們不斷打聽明牌一，不管賺不賺到錢二，都繼續回到打聽明牌一的步驟，再次進入步驟二。幹老師見過30年投資經驗的老手也無法脫離打聽明牌的宿命。(題外話，有人說：你不解救解救他嗎？幹老師：老師雖然出現了，但這學生還沒準備好。學生不願學，老師是救不了的。)
遇
到易得性偏誤，我們盡可能保持理性、認真、全面、獨立、長遠思考、去偽存真，透過現象看到本質。幹老師忠告一句，就是容易取得的資訊，在沒有經過自己的分
析得到深層訊息前，很可能是毒藥。就算無形不知覺中聽明牌，也要有技巧，自己要懂得分析股價所處位置，進退點在哪裡，不要成為最後一個音樂停止後的“養、套、殺”受害者。解決方法，就是重視深層的訊息，要經過自己深層分析，或以明確的交易系統來應對。
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應對投資心魔的方法很多，例如，可以透過長期的本能訓練來控制自己的心魔、或完全採用被動投資法如定期定額、或使用適合自己投資風格且明確的交易系統來設定目標價及停損價，或使用內建知時買賣的交易系統如資產配置策略。
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幹老師快速指導：
1.欲成為投資贏家，就要認識投資心魔。
2.消除投資心魔既然很難做到，那麼就與投資心魔共舞吧，在完成人生的投資歷程而不受投資心魔所擾。
3.學習和關注投資心魔後，像幹老師那樣對投資心魔說：“投資心魔，感謝您一路陪伴。因為您的存在，能讓我每次反向思考，知道其他人現在在想什麼，讓我避免許多的投資偏誤，及持續做正確的事情。賬戶持續地成長是最佳的證明，以後您也要一樣提醒我哦！”
免責聲明：
1.在未了解資產配置操作的概念、策略及步驟前，請勿輕率模仿與實施；
2.幹老師所有貼文，不構成買賣建議；
3.本例，與幹老師實際持股略有差異；
4.任何投資決策應自行衡量風險，幹老師不負任何盈虧之責。http://fishinvestor-mrhew.blogspot.my/2016/06/1-of-3.html
